Dommer Joel M. Cohen, som hadde tilsyn med NYAGs etterforskning av Bitfinex og Tether (her sitat i sanntid), dømt torsdag etter en times høring. Kryptoselskapenes advokat hevdet at forespørselen om dokumentene er for bred, mens NYAG-kontoret hevdet at det er rimelig, og sier at Bitfinex ikke har sendt nok dokumenter til tross for tiden som har gått siden starten av saken.
Cohen satte ikke en frist for når Bitfinex og Tether skulle ha produsert disse dokumentene, og overlot avgjørelsen til en spesiell dommer, men sa at det fortsatt ville være nødvendig å sette en frist.
Som en del av rettskjennelsen hans utvidet han et påbud som ville utløpe i løpet av de neste ukene, og forhindret Tether i å låne ut midler til Bitfinex de neste 90 dagene.
Cohen åpnet høringen med å merke seg at første avdeling - lagmannsretten som avviste Bitfinexs siste forsøk på å avvise saken - hadde spesifikt begrenset rollen den kunne spille i den pågående etterforskningen.
Under høringen nektet han å ta konkrete avgjørelser som begrenser omfanget av anmodningen om fremstilling av dokumentet. Partene forventes å rapportere programmet til dommeren etter at spesialdommeren har tatt avgjørelsen.
"Bokstavelig talt umulig"
"Vi bør få lov til å avvise ordrene," sa Charles Michael, advokat på Steptoe og Johnson-kontoret, som representerer Bitfinex i en pågående sak mot New York Attorney General's office.
Michael gikk så langt som å si at det var "bokstavelig talt umulig å oppfylle" alle forespørsler om dokumenter, fordi NYAG-kontoret ba om "alle dokumenter" angående USDT. John Castiglione, konsernsjef i NYAG, benektet at kontoret leter etter dokumenter om USDT-transaksjoner, og sa at avdelingen spesifikt ba om informasjon om bestillinger og utvekslinger, dokumenter om bevis på kjøp, selvangivelse og kontoutskrifter. bank - det han kalte "kjernevirksomhetsdokumenter". "Hvis det er dokumenter som ikke eksisterer eller systemer som ikke lenger er på plass, skal de tiltalte fortelle oss," sa han.
Forlengelse av utlånsforbudet for Tether
Cohen undersøkte også påbudet for å hindre Tether i å låne ut midler til Bitfinex, og ba Castiglione om å rettferdiggjøre forlengelsen. Dommeren svarte med å si at de tiltalte ennå ikke har forklart hva som skjedde med de første $ 600 millioner dollar av Tether lånt til Bitfinex og hevdet å holde påbudet i kraft i det minste inntil ytterligere informasjon deles.
Spesielt ønsker NYAG å vite hvor midlene gikk, om noen av midlene gikk til selskapets ledere, og hvorfor det var behov for overføring fra Tether til Bitfinex. Castiglione sa også at å holde påbudet på plass ikke burde skade Bitfinex økonomisk, forutsatt at alt er bra.
“Det vi har hørt er at [Tether] startet som en tether-reserve på 2 milliarder dollar, [og er nå] en tether-reserve på 14 milliarder dollar. Så det virker lite sannsynlig at å tape 150 millioner dollar vil være katastrofalt, sa Castiglione.
