Криптовалютный менеджер Panxora пытается собрать до 50 миллионов долларов для нового хедж-фонда для покупки цифровых токенов, связанных с быстрорастущим сектором децентрализованного финансирования (DeFi).
DeFi - это сегмент блокчейн-индустрии, состоящий из платформ автоматического кредитования и торговли, которые призваны заменить банки и предприятия. «Все это может реально изменить способ финансирования», - сказал в интервью генеральный директор Panxora Гэвин Смит.
Волатильность DeFi
Проекты DeFi, часто называемые протоколами и в основном построенные на блокчейне Ethereum, в этом году стали популярнее. Этот процесс подпитывается увлечением «выращиванием урожая», которое побуждает трейдеров криптовалюты вставлять цифровые активы в торговые и кредитные системы в поисках высоких процентных ставок, вознаграждений и быстрого заработка.
Связанные с долларом токены, известные как стейблкоины, могут достигать годовой ставки до 20% через Yearn.Finance по сравнению с 0,01% для сберегательного счета в JPMorgan Chase, крупнейшем банке США.
По данным DeFi Pulse, общая заблокированная стоимость проектов DeFi в начале этого месяца подскочила до 13 миллиардов долларов, что в 20 раз больше, чем в начале года. Крупные криптовалютные биржи, такие как Binance и Coinbase, быстро последовали этой тенденции, перечислив токены DeFi, признав, что растущая доля объемов рынка в конечном итоге может перейти на децентрализованные торговые платформы.
Но буквально на прошлой неделе тенденция изменилась; общая стоимость системы упала примерно до 9,5 миллиардов долларов. А поскольку цены на биткойны (BTC) и эфир (ETH) резко упали, токены, связанные с DeFi, упали еще больше. «Лето для казино DeFi, возможно, подходит к концу», - написали во вторник аналитики Messari, компании, занимающейся данными о криптовалютах.
Panxora Hedge Fund
Аналитики криптовалюты говорят, что системы DeFi, вероятно, будут расти в долгосрочной перспективе, хотя краткосрочные риски высоки, а многие цифровые токены настолько новы, что их может быть сложно или даже невозможно оценить с помощью аналитических инструментов, подобных этим. традиционных финансов.
Chainlink, так называемый «оракул» цепочки блоков, который предоставляет данные о ценах для децентрализованных протоколов, является в этом году самым эффективным цифровым активом среди активов с рыночной стоимостью не менее 1 миллиарда долларов, увеличившись более чем в четыре раза в 2020 году.
И это несмотря на падение на 45% только в этом месяце. «Мы ожидаем, что рынок будет нестабильным в первые несколько лет», - сказал Смит. «Даже если есть большой потенциал, на этом пути неизбежно будут неудачи».
Новый хедж-фонд Panxora со штаб-квартирой на Каймановых островах, торги на котором планируется начать 2 ноября, в основном будет покупать токены, торгуемые на крупных централизованных криптовалютных биржах, а не на децентрализованных и автоматических биржах, таких как те, которые собраны разработчиками DeFi. «Мы должны предложить его как обычный хедж-фонд, который инвестирует в этих протоколах », - сказал Смит.
