Hur kan ett globalt erkänt företag täcka ett bedrägeri på 2,1 miljarder dollar så länge?
Wirecard-affären
Wirecard-skandalen belyser hur ett till synes överensstämmande och regleringspliktigt företag kan avslöja vissa informationsströmmar, samtidigt som man taktiskt utelämnar viktiga detaljer, vilket gör det möjligt att övervinna regleringsbegränsningar och strikta revisioner.
Bedrägeriet verkar ha möjliggjorts av ett stort filialnätverk och en invecklad företagsstruktur. 2006-köpet av XCOM Bank AG utvidgade Wirecards mandat kraftigt, vilket gjorde det berättigat till kreditkortsutfärdande, samtidigt som hanterade pengar för handlare - ett spektrum av aktiviteter som traditionellt suddar ut gränsen mellan icke-bankrörelse och enkelt.
Mellan 2011 och 2014 började Wirecard förvärva flera asiatiska betalningsföretag och lägga till ytterligare lager av komplexitet i företagets struktur och balansräkning. Enligt en Financial Times-undersökning bearbetade några av dessa dotterbolag betalningar på uppdrag av företaget, vilket gjorde att Wirecard kunde bygga en sofistikerad sköld för misstänkta redovisningsmetoder, inklusive ett budgetgap på 2 miljarder dollar.
2020: En utredning av tyska och singaporeanska tillsynsmyndigheter ledde till att myndigheterna lokaliserade två förtroendekonton i Filippinerna, som påstås innehålla de saknade pengarna. Wirecards antaganden och tvivel om Wirecards goda tro fick många att tro att företaget blåste upp sitt värde genom att simulera affärer med tredjepartsköpare.
En lite avvikande teori antyder att kanske några av dessa "affärer" var legitima, men de genomfördes inte nödvändigtvis på uppdrag av Wirecard, och pengarna var aldrig där de behövde vara.
Blockchain-alternativet
Blockchain-tekniken möjliggör delning av interorganisatorisk information i realtid för att mildra risken för ekonomiska brott. Detta gäller också i fall där kriminella nätverk är geografiskt spridda, med flera banker som används för att täcka olagliga aktiviteter, vilket är fallet med Wirecard.
När kriminella nätverk blir mer sofistikerade kan blockchain-teknik utnyttjas för att hjälpa tillsynsmyndigheter att kontrollera ett stort ekosystem för köp bitcoin och inte bara. Naturligtvis kommer företag alltid att behöva en viss grad av integritet av regleringsmässiga eller konkurrensmässiga skäl.
För detta vore det lämpligt att arbeta för att hitta rätt balans och göra huvudföretagen ansvariga för sina handlingar på ett mer effektivt sätt än någon regering eller reglerad instans som för närvarande kan göra, med hjälp av blockchain-teknik och nya kryptografiska tekniker som hjälper till att rapportera falska transaktioner.
När det gäller Lehman Brothers, Enron och nu Wirecard har de relevanta regleringsorganen misslyckats offentligt. Medan Wirecard har granskats fullständigt har företagets dotterbolag med flera lager gjort det möjligt att förväxla finansiell information och undvika regler.
Med blockchain implementerat inom ramen för ett reglerat finansiellt system kan vi gå mot mer decentraliserade och transparenta betalnings- och redovisningssystem, vilket sparar framtida regelöverträdelser och avskräcker företagsenheter från att fuska systemet.
